Normativa i orientacions
Aquest apartat recull la informació relativa al text de les disposicions legals, reglamentàries i dels comunicats tècnics, així com les orientacions generals adoptades al Principat d’Andorra en l’àmbit de la normativa prudencial aplicable a entitats bancàries i empreses d’inversió.
La transposició i implementació de la Directiva 2013/36/UE i del Reglament 575/2013 s’ha dut a terme principalment amb la incorporació al marc jurídic andorrà de:
1. Llei 35/2018, del 20 de desembre, de solvència, liquiditat i supervisió prudencial d’entitats bancàries i empreses d’inversió (Llei 35/2018), que va ser publicada al Butlletí Oficial del Principat d’Andorra (BOPA) el passat 23 de gener del 2019 i que suposa un salt significatiu respecte a la Llei de regulació dels criteris de solvència i de liquiditat de les entitats financeres, del 29 de febrer de 1996.
No obstant això, també ha suposat la modificació, mitjançant disposicions finals de la Llei 35/2018, del marc jurídic vigent segons el que es detalla a continuació:
- Ha estat necessari dur a terme la modificació de la Llei 7/2013, de 9 de maig, sobre el règim jurídic de les entitats operatives del sistema financer andorrà i altres disposicions que regulen l’exercici de les activitats financeres al Principat d’Andorra per tal d’adequar el règim jurídic aplicable a les entitats operatives del sistema financer andorrà d’acord amb els principis de la Directiva 2013/36.
- Per tal d’incorporar els requeriments d’aquesta directiva en aspectes molt rellevants a efectes de l’organització i activitat de les entitats operatives del sistema financer en àrees com ara el govern corporatiu, amb obligacions específiques per a l’alta direcció, la creació de comissions delegades del consell d’administració amb presència i dedicació de consellers independents, avaluació dels requisits d’idoneïtat del consell d’administració, un règim específic d’incompatibilitats per a aquests i el desenvolupament de polítiques retributives més alineades amb els riscos de les entitats, entre d’altres, s’ha fet necessari la modificació de la Llei 8/2013, de 9 de maig, sobre els requisits organitzatius i les condicions de funcionament de les entitats operatives del sistema financer, la protecció de l’inversor, l’abús de mercat i els acords de garantia financera. En aquest sentit, s’ha fet una avenç important en matèria de govern corporatiu promovent les pràctiques de gestió més eficients i òptimes per al desenvolupament d’activitats financeres i s’ha modificat el règim actual de participacions qualificades fent modificacions tècniques al procediment d’autorització i als seus criteris d’avaluació.
- Pel que fa a l’accés a l’activitat i al procés d’autorització, s’ha adoptat la Directiva 2013/36 mitjançant la modificació de la Llei 35/2010, de 3 de juny, de règim d’autorització per a la creació de noves entitats operatives del sistema financer andorrà.
- La Llei de regulació del règim disciplinari del sistema financer, del 27 de novembre de 1997 ha sofert un canvi substancial per tal d’ adaptar el règim sancionador de les entitats operatives del sistema financer a les noves obligacions derivades de la incorporació de la normativa esmentada en els paràgrafs anteriors. D’aquesta manera, s’introdueixen les infraccions necessàries per dotar d’efectivitat aquestes noves obligacions legals, i s’actualitza el règim sancionador en aquest sentit, garantint que les sancions, pecuniàries i no pecuniàries, siguin adequades i dissuasives per a les entitats i per a l’alta direcció.
- Finalment, un dels efectes derivats de la Llei 35/2018 suposa reforçar les funcions encomanades a l’AFA com a supervisor financer prudencial al Principat d’Andorra. Amb la finalitat d’adaptar-se a aquestes noves funcions, s’ha modificat la Llei 10/2013, del 23 de maig, de l’Autoritat Financera Andorrana per reforçar les funcions i competències en matèria de supervisió prudencial i cooperació amb altres autoritats competents nacionals i de països tercers.
2. Reglament de desenvolupament de la Llei 35/2018, del 20 de desembre, de solvència, liquiditat i supervisió prudencial d’entitats bancàries i empreses d’inversió, que va ser aprovat pel Govern el passat 6 de març del 2019.
3. Reglaments relatius a l’adopció de normes tècniques de la Unió Europea aplicables en matèria de solvència, liquiditat i supervisió prudencial d’entitats bancàries i empreses d’inversió; s’han aprovat dos reglaments, en data 3 d’abril del 2019 i 3 de novembre del 2021, mitjançant els quals s’incorporen al marc jurídic andorrà diverses normes tècniques de regulació emeses per la Comissió Europea. En concret, les normes tècniques de regulació europees següents:
4. Comunicat tècnic núm. 255/21-EB bis Requeriments d’informació periòdica que, amb l’objectiu de reduir la càrrega de la tramesa per a les entitats bancàries del Principat, modifica el Comunicat tècnic núm. 255/19 mitjançant el qual es va establir la tramesa d’informació periòdica a enviar a l’AFA a partir del 31 de març de 2019. Aquest darrer deroga el Comunicat tècnic núm. 254/18 mitjançant el qual es va establir la tramesa d’informació periòdica a enviar a l’AFA a partir del 30 de setembre del 2018 i incorpora al marc jurídic andorrà part del Reglament d’execució (UE) núm. 680/2014 de la Comissió del 16 d’abril del 2014, mitjançant el qual s’estableixen normes tècniques d’execució en relació amb la comunicació d’informació amb fins de supervisió per part de les entitats, de conformitat amb el Reglament (UE) núm. 575/2013 del Parlament Europeu i del Consell.
L’apartat 1 de l’article 73 de la CRD IV, transposat a la legislació andorrana en l’article 15 de la Llei 35/2018, estableix que “les entitats i els seus grups consolidables han de disposar d’estratègies i procediments sòlids, eficaços i exhaustius a fi d’avaluar i mantenir de manera permanent els imports, els tipus i la distribució del capital intern que considerin adequats per cobrir la naturalesa i el nivell dels riscos a què estan o poden estar exposats.”.
Així mateix, l’apartat 1 de l’article 86 de la CRD IV, transposat a la legislació andorrana en l’article 25 de la Llei 35/2018, estableix que “les entitats han de tenir estratègies, polítiques, procediments i sistemes sòlids per a identificar, mesurar, gestionar i supervisar el risc de liquiditat, al llarg d’un conjunt apropiat d’horitzons temporals, incloent-hi l’intradia, per assegurar que les entitats mantenen un nivell adequat de coixins de liquiditat.”.
En aquest sentit, l’AFA ha publicat l’esmentada Guia amb el propòsit de facilitar a les entitats bancàries l'aplicació dels processos d’autoavaluació de capital i de la liquiditat que estableixen els esmentats articles 15 i 25 de la Llei 35/2018.